2022年2季度,市场行情先抑后扬,根据Wind数据显示,上证指数上涨4.50%、沪深300上涨6.21%、创业板指上涨5.68%、科创50上涨1.34%。申万一级行业中汽车、食品饮料、电力设备涨幅居前,房地产、计算机跌幅较大。
二季度初,在国内外市场环境存在不确定的情况下,除了我们长期看好的发展方向和优质公司外,本产品的投资侧重于能源领域和稳增长方向,如传统能源煤炭,新能源领域的光伏、电车,以及对经济增长起到重要作用的房地产行业。4月底中央政治局会议后,悲观情绪有所修复,市场对经济稳定增长的信心增强,行情由跌转涨。而后随着京沪疫情得到有效控制,复工复产逐步推进,刺激政策接踵而至,各项需求渐次复苏,短期数据也得到了验证。至6月,产品增加了食品饮料、家电、消费医疗等消费行业的持仓,既有短期消费恢复的逻辑,也是我们长期看好的方向,力争在业绩与估值匹配更优的位置增持,或将增厚产品的长期复合回报。后续我们将持续跟踪组合内资产及市场的情况变化,进行动态调整,更好地平衡收益与风险,力争交给投资人一份满意的答卷。