24年一季报看似不理想,其实主要原因有两点:第一是疫情因素,23年一季度承接22年12月疫情延迟确认的订单,所以基数比较大,销量1600+万,环比增长30%,同比增长173%;所以24年一季度没有什么增长,只因23年基数过大。第二是季节性因素,甘李历年的季节性占比东宝明显的多,往往各个季度占比:15%25%30%30%,所以第一季度一直以来都是最低的,如果用第一季度和去年的三四季度对比的话营收下降20%,显然不客观,所以即使24年增强的一季度和历史最强的一季度相比没有减少已经是胜利,相信甘李未来的几年里一定是越来越好。$甘李药业(SH603087)$$通化东宝(SH600867)$
24年一季度营收5.6亿和去年一季度持平,扣非下滑42%,公司解释说研发费用增加1400万导致扣非下滑,确实研发费用增加1400,如果加回1400+1716=3116万,和去年净利持平,但今年有股权收益,基本就是甘李持有的8亿左右的银行股一季度都有不错的浮赢,其实甘李的一季报还是很扎实的。
胰岛素毕竟是小众赛道,主要就是甘李和东宝两家公司,难以引起大资金关注,东宝今年还面临着降价换量,业绩一定会承压。所以只有甘李看多,少有机构关注也正常,但是已经在里面的股友,希望可以客观公正的看待公司基本面,相信甘李接下来的中报三季报会不断的给投资者带来惊喜,慢慢的会有券商给甘李写研报,资金很快就会关注甘李的,毕竟甘李的基本面在强势复苏。
(来源:wangkyong的财富号 2024-04-25 16:16) [点击查看原文]